25 กรกฏาคม 2560

SECTOR UPDATE | Commodities

Commodities Update ค่าการกลั่นพุ่งแรง แต่ราคาน้ามันดิบและปิโตรฯยังพักตัว  สัป ดาห์ ที่ผ่ านมาราคาน้ ามัน ดิ บ WTI และ BRENT ปรับ ตัวลดลงเล็ก น้อ ย หลั งมี รายงานของ ปิโตร – โลจิสติกส์ ระบุว่ากลุ่มโอเปกจะผลิตน้ามันดิบเพิ่มขึน 145,000 บาร์เรลต่อวันสู่ระดับ 33 ล้านบาร์เรลต่อวันในเดือนนี อย่างไรก็ตามในสัปดาห์นี ราคาน้ามันดิบเริ่มฟื้นตัวหลังจากซาอุฯส่งสัญญาณลดการส่งออกน้ามันดิบจาก 6.7 ล้านบาร์เรลต่อวันเป็น 6.6 ล้านบาร์เรลต่อวัน และไนจีเ รียยินดีจ้ากัดปริมาณการ ผลิตน้ามันดิบไว้ที่ระดับ 1.8 ล้านบาร์เรลต่อวัน  ค่าการกลั่น ณ วันที่ 21 ก.ค. เพิ่มขึนแรงสู่ระดับ 7.98$/bbl เพิ่มขึน 16.8%wow จากปริมาณส้ารองน้ามันส้าเร็จรูปในภูมิภาคลดลง ขณะที่เม็กซิโกน้าเข้าเพิ่มขึนหลัง โรงกลั่นก้าลังการผลิต 140,000 บาร์เรลต่อวันเกิดเหตุไฟไหม้ตังแต่กลางเดือนมิ.ย.  กลุ่มปิโตรฯราคาฟื้ นตัวเล็กน้อย แต่ ราคาวัตถุดิบ(Naphtha) ยั งปรับตัวขึนท้าให้ ส่วนต่างผลิตภัณฑ์ทังสายอะโรเมติกส์และโอเลฟินส์เพิ่มขึนในกรอบจ้ากัด เป็นกลาง ถึงบวกต่อ PTTGC IRPC และ SCC Close 21/07/17

Krungsri Securities Research Team

%Ch WoW

Avg QTD

%Ch QoQ

%Ch YoY*

Avg YTD

%Ch YoY

47.4 48.2 49.0 45.6 7.98

(2.4) 1.7 1.7 (2.0) 16.8

50 49 51 48 6.54

(7.9) (7.0) (9.3) (7.7) 1.3

56.6 71.5 53.8 54.9 (16.3)

52 51 53 50 6.50

17.2 23.0 16.6 14.5 5.9

720 730 390

0.7 1.4 1.7

721 759 404

(9.6) (16.9) (9.6)

22.5 60.3 29.0

755 828 467

8.9 30.1 16.8

Paraxylene - Naphtha (US$/ton)

281

(4.7)

279

(6.7)

(1.6)

288

Benzene - Naphtha (US$/ton)

291

(3.0)

317

(23.4)

86.5

925 860 1,100 1015 855 880 675 439

2.2 2.4 1.9 1.5 (0.6) 2.3 4.5

1,018

759 873 639 441

(12.8) (8.4) (4.9) (4.7) (13.7) (5.8) (5.4) (11.4)

486 421 661

0.2 0.2 0.2

577 380 682

(13.8) (4.6) (0.2)

Related stock

Comment

Oil/Refining margins Brent (US$/bbl) Dubai (US$/bbl) Tapis (US$/bbl) WTI crude oil (US$/bbl) Singapore GRM (US$/bbl)

-PTTEP, PTT

ข่ าว OPEC ผลิ ต น้ ามั น ดิ บ เพิ่ ม กดดั น ราคาน้ า มั น ดิ บ ในช่ ว ง สัปดาห์ที่ผ่านมา

+TOP, PTTGC, BCP, IRPC, ESSO, SPRC

ค่าการกลั่นบวกแรงจากปริมาณ ส้ารองน้ามันในภูมิภาคลดลง

(2.0)

-PTTGC, TOP

361

52.5

-PTTGC, TOP

PX, BZ ราคาปรับขึน แต่ Naphtha เพิ่มแรงกว่ากดดัน Spread ลดลง

13.7 50.4 6.4 20.8 37.7 24.2 15.8 43.6

1,085

813 897 655 467

1.4 20.1 0.5 5.5 23.1 8.3 6.9 16.8

-PTTGC, IVL +/-VNT, SCC +IVL -PTTGC, SCC, IRPC

(1.6) 59.9 (10.5)

618 388 682

(7.7) 24.4 (8.3)

Petrochemical products (US$/ton) Aromatics products Paraxylene (US$/ton) Benzene (US$/ton) Condensate (US$/ton) Spread

Olefins Ethylene (US$/ton) Propylene (US$/ton) HDPE (US$/ton) PP (US$/ton) MEG (US$/ton) PVC (Southeast Asia) (US$/ton) PTA (US$/ton) Naphtha (US$/ton)

821 1,123 1,000

855 1,149 1,022

Spread Ethylene - Naphtha (US$/ton) Propylene - Naphtha (US$/ton) HDPE - Naphtha (US$/ton) PP - Naphtha (US$/ton) MEG - 0.65Ethylene (US$/ton) PVC - (0.5*Ethylene) (US$/ton) PTA - 0.67PX (US$/ton)

+PTTGC, SCC, IRPC

576

(0.7)

558

1.3

5.7

555

(2.4)

253.8 418 193

(6.6) (2.3) 6.4

97 364 156

(19.4) 5.9 10.6

(519.7) 47.4 (4.0)

108 354 149

(411.6) 20.8 0.9

90.1

6.8

80.7

-2.9

62.6

82.2

12.1

+BANPU, LANNA, UMS

977.0

8.6

991

4.8

161.4

970

(5.1)

+TTA, PSL

-PTTGC, IVL -VNT, SCC +IVL

ร า ค า เม็ ด พ ล า ส ติ ก HDPE กลับมาฟื้นตัวแต่ราคา Naphtha ยั ง เพิ่ ม ขึ น ก ด ดั น Spread เพิ่ม ขึนจ้ากั ด เป็นกลางถึง บวก PTTGC SCC Spread MEG ลดลง -IVL Spread PVC ลดล -VNT SCC Spread PTA เพิ่มขึน +IVL

Coal The Newcastle Export Index (US$/ton)

ราคาถ่านหินเพิ่มขึน เป็นบวก ต่อกลุ่มถ่านหิน BANPU

Transportation Baltic Dry Index (pts)

่ ถือ อย่างไรก็ตาม บมจ.หลักทรัพย์กรุงศรี มิอาจรับรองความถูกต ้องและความ Disclaimer: เอกสาร/รายงานฉบับนี้จัดทาขึน ้ บนพืน ้ ฐานข ้อมูลทีเ่ ปิ ดเผยต่อสาธารณชน ซึง่ พิจารณาแล ้วว่ามีความน่าเชือ สมบูรณ์ของข ้อมูลดังกล่าวได ้ บทความดังกล่าวเป็ นเพียงแนวคิดของผู ้จั ดทาเพือ ่ ใช ้เป็ นข ้อมูลประกอบการตัดสินใจในการลงทุน บริษัทฯขอสงวนสิทธิใ์ นการเปลีย ่ นแปลงความเห็นหรือประมาณการ ต่างๆทีป ่ รากฏในเอกสาร/รายงานฉบับนี้โดยไม่ต ้องแจ ้งให ้ทราบล่วงหน ้าดังนั น ้ นั กลงทุนโปรดใช ้ดุลพินิจอย่างรอบคอบในการพิจารณาการลงทุน

1

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update Close

%Ch WoW

Avg QTD

%Ch QoQ

%Ch YoY*

Avg YTD

%Ch YoY

Corn (Bt/kg)

38.0 168 57.9 6.88

2.1 (1.3) (4.3) -

1,52 9 40.7 166 63 6.86

49.1 1.4 (9.5) -0.7 (3.1)

13.2 6.9 (3.3) (7.2) (14.2)

989 40.1 184 62 7.07

0.3 5.6 6.1 (10.3) (13.9)

Palm Oil (US$/ton)

607

(0.3)

629

14.7

22.0

664

3.6

Rubber RSS3 (cents/kg)

183 162 14.4

5.1 4.9 0.7

192 157 15

(23.6) -2.3 (12.3)

90.4 85.3 18.1

219 184 17

1,255 2,748

2.2 (1.4) 3 1.1 -

1,255 2,629

2.4 (5.3) (7.9) -

3.0 65.0 72.2 73.6 -

1,242 2,694

(35.7) -

83.0 -

21/7/17

Related stock

Comment

Agricultural products Soybean (cents/bushel) Broiler (Bt/kg) Vannamei shrimp 70 pieces/kg (Bt/kg) Swine (Bt/kg)

Rubber TSR20 (cents/kg)

Sugar (cents/lb.)

1,022

-CPF -CPF, GFPT, TFG - TU, CFRESH (Cost) +/-CPF +/-CPF, GFPT, BR, GFPT

ได้แรงหนุนจากการอ่อนค่าของ USD อุปทานออกสู่ตลาดมากขึน อุปทานออกสู่ตลาดมากขึน เริ่มเข้าสู่ช่วง Low season

+CPI, +LST, -UPOIC, UVAN

ผลผลิตยังออกสู่ตลาดมาก

35.8 31.0 (6.3)

STA, TRUBB STA, TRUBB +KSL,+KBS, +BRR, +KTIS

ฟื้นตัวตามราคาน้ามันที่ปรับตัวสูงขึน

(1.4) 28.7 26.4 22.0 -

+THL -PDI -SSI (Cost) +SSI, GSTEEL +/-TSTH, BSBM +/-TSTH, BSBM

(3.3) -

-SSI, GSTEEL +/-TSTH, BSBM

คาดผลผลิตท้าจุดสูงสุดใหม่ในปี 2560/61

Metal and industrial products Gold (US$/troy oz) Zinc (US$/ton) Slab (CIS) (US$/ton) HRC (CIS) (US$/ton) Rebar (CIS) (US$/ton) Billet (CIS) (US$/ton) Spread

410 468 433 325

HRC - Slab (US$/ton)

57.5

Rebars - Billet (US$/ton)

107.5

Close

Monthly basis Tuna ($/ton) Root (Domestic price) (Bt/ton) Export Starch (US$/ton)

Jun -17

1,900 1,650 340

(11.5) -

%Ch WoW

11.8 (2.9) -

418 448 433 325 43.7 107.5

Avg QTD

1,633 1,746 321

%Ch QoQ

8.3 2.9 (6.0)

411 465 433 325 54.6 107.5

%Ch YoY*

30.0 (16.5) (12.0)

Avg YTD

1,720 1,723 329

%Ch YoY

20.7 (1.3) (6.2)

Related stock

+TU -TWPC +/-TWPC

Comment

ยังอยู่ในช่วงการงดจับปลา และงดใช้ FAD

Remark: Price data for certain commodities are not available in date columns as Bloomberg provides only weekly data. YTD = average price from the beginning of the year to present % YTD = change in average price YTD. Source: Bloomberg, Company report

Krungsri Securities Research

2

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update

Agricultural Products Broiler (Bt/kg)

Vannamei shrimp 50 pieces/kg (Bt/kg)

48 46 44 42 40 38 36 34 32 30

350 300 250 200

Chg. In previous vs latest 1 mont -6.2% h 38.5 -1.30 6.94

5 days -1.3% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Oct 14

Apr 14

Jan 14

Jul 14

100

Apr 17

Oct 16

Jan 17

Jul 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Oct 14

Jul 14

Apr 14

Jan 14

150

Chg. In previous vs latest

5 days -4.4% Latest Week Last 4 Week YTD

1 month 4.8% 38.0 40.2 40.1

Swine (Bt/kg)

5 days -4.3% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

1 month 1.5% 175.0 -4.29 -3.30

5 days 1.5% Latest Week Last 4 Week YTD

1 month -6.9% 167.5 202.9 184.0

Palm Oil (US$/ton)

85

1,000

80

900

75

800

70

700 65

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months -7.8% -7.6% 57.9 Latest Week 0.00 Last 4 Week -7.18 YTD

5 days 0.0% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

52 weeks -17.3% 57.9 61.7 61.5

5 days -0.3% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months -1.5% -0.1% 608.4 Latest Week -0.27 Last 4 Week 22.01 YTD

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Oct 16

Jul 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Oct 14

Jul 14

Jan 14

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Oct 14

Apr 14

Jan 15

400

Jul 14

500

50

Jan 14

55

Apr 14

600

60

52 weeks 3.3% 606.8 743.8 663.5

Soybean (cents/bushel) 1,600 1,400 1,200 1,000 800

Chg. In previous vs latest 5 days 1 month 3 months 2.1% 8.9% 6.5% Previous Weeks 1001.5 Latest Week %Ch WoW 2.07 Last 4 Week %Ch YoY 13.16 YTD Source: Bloomberg, Ministry of Agricultural Economics

Krungsri Securities Research

Jul 17

Apr 17

Oct 16

Jan 17

Jul 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Oct 14

Jul 14

Apr 14

Jan 14

600

52 weeks 2.4% 1022.3 1050.3 988.7

3

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update

Rubber RSS3 (cents/kg)

Rubber TSR20 (cents/kg) 260

300 280 260 240 220 200 180 160 140 120 100

240

220 200

180 160 140 120

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 7.9% -12.7% 173.7 Latest Week 5.07 Last 4 Week 90.39 YTD

Krungsri Securities Research

52 weeks 16.1% 182.5 274.2 219.1

Jul 17

Apr 17

Oct 16

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 13.3% -0.6% 154.5 Latest Week 4.85 Last 4 Week 85.26 YTD

Jan 17

Jul 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Jul 14

5 days 4.9% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Oct 14

Apr 14

Jan 14

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Oct 14

5 days 5.1% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY Source: Bloomberg

Jan 15

Jul 14

Apr 14

Jan 14

100

52 weeks 24.5% 162.0 233.9 184.0

4

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update

Metal & Industrial Products Gold (US$/troy oz)

Zinc (US$/ton)

1,500

3,200 3,000

1,400

2,800 2,600

1,300

2,400

1,200

2,200

2,000

1,100

1,800

1,000

1,600

52 weeks -6.9% 1254.9 1218.0 1241.9

Slab (CIS) (US$/ton)

5 days -1.4% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 8.0% 6.8% 2786.3 Latest Week -1.39 Last 4 Week 64.98 YTD

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jul 15

Apr 15

Oct 14

Jan 15

Jul 14

Apr 14

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Oct 16

Jul 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Oct 14

Jul 14

Apr 14

Jan 14

Jan 15

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 0.9% -2.9% 1227.5 Latest Week 2.23 Last 4 Week 3.02 YTD

5 days 2.2% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Jan 14

1,400

900

52 weeks 22.2% 2747.5 2795.1 2694.2

HRC (CIS) (US$/ton)

550

600

500

550

450

500 450

400

400 350

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 5.8% -1.8% 397.5 Latest Week 3.14 Last 4 Week 72.21 YTD

Krungsri Securities Research

52 weeks 26.2% 410.0 412.5 410.7

5 days 1.1% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 6.3% 2.7% 462.5 Latest Week 1.08 Last 4 Week 73.64 YTD

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Oct 16

Jul 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Oct 14

Jul 14

Jan 14

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Oct 16

Jul 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jul 15

Apr 15

Oct 14

5 days 3.1% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY Source: Bloomberg

Jan 15

200

Jul 14

200

Apr 14

250 Jan 14

300

250

Apr 14

350

300

52 weeks 24.7% 467.5 481.6 465.3

5

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update

Oil Products Brent (US$/bbl)

Dubai (US$/bbl)

120

120

100

100

80

80

60

60

40

40

52 weeks 5.9% 47.4 55.0 51.7

Tapis (US$/bbl)

5 days 1.7% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 5.7% -6.3% 47.4 Latest Week 1.69 Last 4 Week 71.52 YTD

Jul 17

Apr 17

Oct 16

Jan 17

Jul 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Jul 14

Oct 14

Jan 14

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Jul 14

Apr 14

Jan 14

Oct 14

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 4.8% -7.4% 48.6 Latest Week -2.45 Last 4 Week 56.63 YTD

5 days -2.4% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Apr 14

20

20

52 Weeks 11.7% 48.2 53.5 50.8

WTI crude oil (US$/bbl)

140

120

120

100

100 80

80 60

60 40

40

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 4.3% -7.6% 48.2 Latest Week 1.66 Last 4 Week 53.80 YTD

5 days 1.7% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

5 days -2.0% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 5.5% -7.4% 46.5 Latest Week -1.98 Last 4 Week 54.92 YTD

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Oct 16

Jul 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Oct 14

Jul 14

Jan 14

52 weeks 5.9% 49.0 56.9 53.1

Apr 14

20

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Oct 16

Jul 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Jul 14

Oct 14

Apr 14

Jan 14

20

52 weeks 3.8% 45.6 52.7 49.6

Dubai Crack-SGP Refinery Spread (US$/bbl) 16.0 14.0

12.0 10.0 8.0 6.0 4.0

2.0

Chg. In previous vs latest 5 days 1 month 3 months 16.8% 22.8% 9.5% Previous Weeks 6.8 Latest Week %Ch WoW 16.84 Last 4 Week %Ch YoY -16.26 YTD Source: Bloomberg, Reuters

Krungsri Securities Research

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Oct 14

Jul 14

Apr 14

Jan 14

0.0

52 weeks 71.6% 8.0 6.8 6.5

6

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update

Petrochemical Product Spreads (Aromatics & Olefins) Paraxylene - Naphtha (US$/ton)

Benzene - Naphtha (US$/ton)

2,500

500

2,000

400

1,500

3,000

600

2,500

500

2,000

400

1,500

300

300

1,000

200

1,000

200

500

100

500

100

Naphtha

52 weeks -13.5% 281.3 292.6 288.3

Ethylene - Naphtha (US$/ton) 900 800 700 600 500 400 300 200 100 0

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Jan 16

Jul 15

Oct 15

Apr 15

Jan 15

Jul 14

Oct 14

400

1,500

300

1,000

200

500

100

Ethylene

Propylene-Naphtha

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months -1.0% -28.7% 485.3 Latest Week 0.21 Last 4 Week -1.55 YTD

52 weeks -30.1% 486.3 600.8 618.2

HDPE - Naphtha (US$/ton)

5 days 0.2% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Naphtha

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Oct 16

Jul 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jan 14

0

Jul 15

0

Jul 17

Apr 17

Oct 16

Naphtha

Jan 17

Jul 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Oct 14

Jan 15

0

500

2,000

Apr 15

500

600

Jan 15

1,000

Jul 14

52 weeks 21.2% 291.3 459.6 361.0

2,500

Oct 14

1,500

Apr 14

Benzene

3,000

Jul 14

2,000

Jan 14

5 days -3.0% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Apr 14

2,500

5 days 0.2% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Naphtha

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months -15.8% -12.3% 300.3 Latest Week -3.00 Last 4 Week 86.52 YTD

Propylene - Naphtha (US$/ton)

3,000

Ethylene-Naphtha

Apr 14

Benzene-Naphtha

Paraxylene

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months -9.6% 5.3% 295.3 Latest Week -4.74 Last 4 Week -1.57 YTD

5 days -4.7% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

0

Jan 14

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Oct 15

Paraxylene-Naphtha

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Jul 14

Apr 14

Oct 14

0

Jan 14

0

0

Propylene

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 2.5% 26.9% 420.3 Latest Week 0.24 Last 4 Week 59.95 YTD

52 weeks 35.8% 421.3 360.6 387.9

PP - Naphtha (US$/ton)

3,000

1000

3,000

2,500

800

2,500

600

2,000

400

1,500

200

1,000

2,000

900 800 700 600 500 400 300 200 100 0

1,500

HDPE-Naphtha

5 days 0.2% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

HDPE

PP - Naphtha

52 weeks -15.3% 661.3 656.3 682.4

5 days -0.7% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Naphtha

Chg. In previous vs latest 3 1 month months -2.5% 7.3% 580.3 Latest Week -0.69 Last 4 Week 5.68 YTD

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Oct 16

Jul 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Oct 14

Jan 15

Jan 14

Naphtha

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months -4.3% -0.9% 660.3 Latest Week 0.15 Last 4 Week -10.54 YTD

Krungsri Securities Research

500

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Oct 16

Jul 16

Apr 16

Jan 16

Oct 15

Jul 15

Apr 15

Oct 14

Jan 15

Jul 14

Apr 14

0

Jan 14

0

Jul 14

500

Apr 14

1,000

PP

52 weeks -11.4% 576.3 521.8 555.2

7

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update PVC - (0.5*Ethylene) (US$/ton)

MEG-Naphtha

Naphtha

100

PVC-0.5*Ethylene

52 weeks -461.2% 253.8 213.8 107.9

0.5*Ethylene

PVC

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 1.8% 42.7% 427.5 Latest Week -2.34 Last 4 Week 47.37 YTD

5 days -2.3% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Jan 16

0

Jul 15

0

MEG

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 20.8% -654.6% 271.8 Latest Week -6.62 Last 4 Week -519.65 YTD

5 days -6.6% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

200 500

Jul 17

Apr 17

Jan 17

Jul 16

Oct 16

Apr 16

Jan 16

Jul 15

Oct 15

Apr 15

Jan 15

Jul 14

Oct 14

Apr 14

Jan 14

0

300

Oct 15

500

400 1,000

Apr 15

1,000

500 1,500

Jan 15

1,500

600

Jul 14

2,000

2,000

Oct 14

300 250 200 150 100 50 0 -50 -100 -150

Apr 14

2,500

Jan 14

MEG - Naphtha (US$/ton)

52 weeks 56.1% 417.5 346.0 354.4

PTA - Naphtha (US$/ton) 3,000

250

2,500

200

2,000

150

1,500 100

1,000

50

500

PTA - Naphtha

5 days 6.4% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY Source: Bloomberg

Naphtha

Jul 17

Apr 17

Oct 16

Jan 17

Jul 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Oct 14

Jan 15

Jul 14

Apr 14

0

Jan 14

0

PTA

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 30.5% 29.1% 181.0 Latest Week 6.44 Last 4 Week -4.04 YTD

52 weeks 41.7% 192.6 130.0 149.1

Coal & Transportation The Newcastle Export Index (US$/ton)

Baltic Dry Index (pts)

160

1,800

140

1,600

1,400

120

1,200

100

1,000

80

800

60

600

40

400

20

200

Krungsri Securities Research

52 weeks 43.3% 90.1 83.8 82.2

5 days 8.6% Previous Weeks %Ch WoW %Ch YoY

Chg. In previous vs latest 1 month 3 months 15.3% -18.2% 900.0 Latest Week 8.56 Last 4 Week 161.38 YTD

Jul 17

Apr 17

Oct 16

Jan 17

Jul 16

Apr 16

Oct 15

Jan 16

Jul 15

Apr 15

Jan 15

Oct 14

Jul 14

Apr 14

Jan 11 Apr 11 Jul 11 Oct 11 Jan 12 Apr 12 Jul 12 Oct 12 Jan 13 Apr 13 Jul 13 Oct 13 Jan 14 Apr 14 Jul 14 Oct 14 Jan 15 Apr 15 Jul 15 Oct 15 Jan 16 Apr 16 Jul 16 Oct 16 Jan 17 Apr 17 Jul 17

Chg. In previous vs latest 5 days 1 month 3 months 6.8% 22.6% 9.9% Previous Weeks 90.1 Latest Week %Ch WoW 0.00 Last 4 Week %Ch YoY 62.60 YTD Source: Banpu, Bloomberg

Jan 14

0

0

52 weeks 34.6% 977.0 824.0 970.3

8

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update

Standard Deviation Soybean

Broiler

Shrimp

Swine

Corn

Palm oil

Krungsri Securities Research

9

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update Rubber - RSS

Rubber - TSR

Sugar

Tuna (monthly basis)

Tapioca root (domestic price) (monthly basis)

Tapioca Starch (export price) (monthly basis)

Gold

Zinc

Krungsri Securities Research

10

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update Slab

HRC

Brent crude oil

Dubai Crude oil

Tapis

WTI crude oil

Paraxylene

Krungsri Securities Research

11

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update Benzene

Ethylene

Propylene

HDPE

PP

MEG

PVC

Naphtha

Krungsri Securities Research

12

25 กรกฏาคม 2560

Commodities Update

Coal – The Newcastle export index

Krungsri Securities Research

Baltic Dry Index

13

CG Rating 2015 Companies with CG Rating ADVANC

BAFS

BCP

BIGC

BTS

CK

CPN

DRT

DTAC

DTC

EASTW

EGCO

GRAMMY

HANA

HMPRO

INTUCH

IRPC

IVL

KBANK

KCE

KKP

KTB

LHBANK

LPN

MCOT

MINT

MONO

NKI

PHOL

PPS

PS

PSL

PTT

PTTEP

PTTGC

QTC

RATCH

ROBINS

SAMART

SAMTEL

SAT

SC

SCB

SCC

SE-ED

SIM

SNC

SPALI

THCOM

TISCO

TKT

TMB

TOP

VGI

WACOAL

AAV

ACAP

AGE

AHC

AKP

AMATA

ANAN

AOT

APCS

ARIP

ASIMAR

ASK

ASP

BAY

BBL

BDMS

BKI

BLA

BOL

BROOK

BWG

CENTEL

CFRESH

CHO

CIMBT

CM

BANPU CNT

COL

CPF

CPI

CSL

DCC

DELTA

DEMCO

ECF

EE

ERW

GBX

GC

GFPT

GLOBAL

GUNKUL

HOTPOT

HYDRO

ICC

ICHI

INET

IRC

KSL

KTC

LANNA

LH

LOXLEY

LRH

MACO

MBK

MC

MEGA

MFEC

NBC

NCH

NINE

NSI

NTV

OCC

OGC

OISHI

OTO

PAP

PDI

PE

PG

PJW

PM

PPP

PR

PRANDA

PREB

PT

PTG

Q-CON

QH

RS

S&J

SABINA

SAMCO

SCG

SEAFCO

SFP

SIAM

SINGER

SIS

SITHAI

SMK

SMPC

SMT

SNP TCAP

SPI

SSF

SSI

SSSC

SST

STA

STEC

SVI

SWC

SYMC

SYNTEC

TASCO

TBSP

TF

TGCI

THAI

THANA

THANI

THIP

THRE

THREL

TICON

TIP

TIPCO

TK

TKS

TMI

TMILL

TMT

TNDT

TNITY

TNL

TOG

TPC

TPCORP

TRC

TRU

TRUE

TSC

TSTE

TSTH

TTA

TTCL

TTW

TU

TVD

TVO

UAC

UT

UV

VNT

WAVE

WINNER

YUASA

ZMICO

2S

AEC

AEONTS

AF

AH

AIRA

AIT

AJ

AKR

AMANAH

AMARIN

AP

APCO

AQUA

AS

ASIA

AUCT

AYUD

BA

BEAUTY

BEC

BFIT

BH

BIG

BJC

BJCHI

BKD

BTNC

CBG

CGD

CHG

CHOW

CI

CITY

CKP

CNS

CPALL

CPL

CSC

CSP

CSS

CTW

DNA

EARTH

EASON

ECL

EFORL

ESSO

FE

FIRE

FOCUS

FORTH

FPI

FSMART

FSS

FVC

GCAP

GENCO

GL

GLAND

GLOW

GOLD

GYT

HTC

HTECH

IEC

IFEC

IFS

IHL

IRCP LALIN

ITD

JSP

JTS

JUBILE

KASET

KBS

KCAR

KGI

KKC

KTIS

KWC

KYE

L&E

LHK

LIT

LST

M

MAJOR

MAKRO

MATCH

MATI

MBKET

M-CHAI

MFC

MILL

MJD

MK

MODERN

MOONG

MPG

MSC

MTI

MTLS

NC

NOK

NUSA

NWR

NYT

OCEAN

PACE

PATO

PB

PCA

PCSGH

PDG

PF

PICO

PL

PLANB

PLAT

PPM

PRG

PRIN

PSTC

PTL

PYLON

QLT

RCI

RCL

RICHY

RML

RPC

S

SALEE

SAPPE

SAWAD

SCCC

SCN

SCP STANLY

SEAOIL

SIRI

SKR

SMG

SOLAR

SORKON

SPA

SPC

SPCG

SPPT

SPVI

SRICHA

SSC

STPI

SUC

SUSCO

SUTHA

SYNEX

TAE

TAKUNI

TCC

TCCC

TCJ

TEAM

TFD

TFI

TIC

TIW

TLUXE

TMC

TMD

TOPP

TPCH

TPIPL

TRT

TSE

TSR

TT

UMI

UP

UPF

UPOIC

UREKA

UWC

VIBHA

VIH

VPO

WHA

WIN

XO

Disclaimer การเปิดเผยผลการสํารวจของสมาคมส่งเสริมสถาบันกรรมการบริษทั ไทย (IOD) ในเรือ$ งการกํากับดูแลกิจการ (Corporate Governance) นี3 เป็นการ ดําเนินการตามนโยบายของสํานักงานคณะกรรมการกํากับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ โดยการสารวจของ IOD เป็นการสํารวจและประเมินจากข้อมูล ของบริษทั จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย และตลาดหลักทรัพย์ เอ็มเอไอ (MAI) ทีม$ กี ารเปิดเผยต่อสาธารณะ และเป็นข้อมูลทีผ$ ลู้ งทุน ทัวไปสามารถเข้ $ าถึงได้ ดังนัน3 ผลสํารวจดังกล่าวจึงเป็นการนําเสนอในมุมมองของบุคคลภายนอก โดยไม่ได้เป็นการประเมินการปฏิบตั ิ และมิได้มกี ารใช้ ข้อมูลภายในเพือ$ การประเมิน ผลสารวจดังกล่าวเป็นผลการสํารวจ ณ วันทีป$ รากฏในรายงานการกํากับดูแลกิจการของบริษทั จดทะเบียนไทยเท่านัน3 ดังนัน3 ผลการสํารวจจึงอาจเปลีย$ นแปลงได้ภายหลังวันดังกล่าว หรือเมือ$ ข้อมูลทีเ$ กีย$ วข้องมีการเปลีย$ นแปลง ทัง3 นี3 บริษทั หลักทรัพย์ กรุงศรี จํากัด (มหาชน) มิได้ ยืนยัน ตรวจสอบ หรือรับรองถึงความถูกต้องครบถ้วนของผลการสํารวจดังกล่าวแต่อย่างใด

Anti-corruption Progress Indicator 2015 Level 5: Extended (ขยายผลสู่ผ้ท ู ี+เกี+ยวข้อง) BCP

CPN

GYT

PE

PM

PPP

PT

PTT

BAFS EASTW KGI SABINA TISCO

BANPU ECL KKP SCB TMB

BAY EGCO KTB SINGER TMD

BBL ERW LANNA SIS TNITY

PTTGC

SAT

SCC

THANI

TOP

BLA GCAP MBKET SNP TSTH

BTS HANA MFC SSF

CFRESH HTC MINT SSI

CIMBT IFEC MTI SSSC

Level 4: Certified (ได้รบั การรับรอง) ADVANC AMANAH CSL DCC IRPC IVL PPS PSL TCAP THCOM

ASP DRT KBANK PTG THRE

AYUD DTC KCE PTTEP THREL

BKI FSS LHBANK SNC TOG

CNS INTUCH NKI SVI

Level 3B: Established by Commitment and Policy (มีมาตรการป้ องกัน ตามคํามันและนโยบาย) + AAV CITY GL MANRIN PJW SAPPE SUTHA TOPP UV

AHC CK GOLD MATI PLANB SC T TPC VPO

AIT AKR CKP COLOR GPSC GRAMMY MODERN MSC PLE POLAR SCP SFP TAE TBSP TPCH TPIPL WAVE WINNER

ARROW CWT HYDRO NOBLE PRG SIM TCC TSR YUASA

ASK EARTH IRCP NOK PTL SLP TFD TT

BA EASON IT NPK Q-CON SMT TGCI TYCN

BDMS EPG JCT NUSA QTC SPA TGPRO UAC

BEC F&D KCM OISHI RCI SPORT THANA UBIS

BJCHI FANCY KWC OTO S11 SSC THIP UEC

CGH FIRE LH PAF SALEE SST TIW UMI

CHG FMT LIT PAP SAM STEC TK UP

CHOW FORTH LOXLEY PATO SAMART STPI TMW UPF

CIG GENCO MACO PF SAMTEL SUC TNDT UT

Level 3A: Established by declaration of intent (มีมาตรการป้ องกัน ตามคําประกาศเจตนารมณ์) ABC BWG DIMET ICC MAKRO PACE ROJNA SPI TMILL ZMICO

ACAP CEN DNA ICHI MC PCSGH RWI SRICHA TMT

AGE CENTEL DTAC INOX MCOT PDI SAMCO STANLY TNL

AH CHARAN EA INSURE MFEC PG SCCC SUPER TPCORP

ANAN CHO ECF IRC MJD PHOL SCG SYMC TSTE

AP CHOTI EE JAS MONO PLAT SEAOIL SYNEX TTCL

APCS CM EVER JTS MOONG PR SE-ED SYNTEC TU

APURE CNT FPI JUBILE NBC PRANDA SENA TASCO TVI

AS COL GBX KC NDR PREB SITHAI TCMC UOBKH

ASIA CPF GC KTC NINE PS SMK TFI UREKA

ASIAN CPI GFPT KYE NMG QLT SMPC THAI VGI

ASIMAR CPL GLOW LHK NSI RATCH SPALI TICON VNT

BFIT EPCO JMT MBAX PCA SMG TMI UNIQ

BIGC DELTA HMPRO LPN NTV RML SPC TKT WACOAL

BROOK DEMCO HOTPOT LRH OGC ROBINS SPCG TLUXE WHA

Level 2: Declared (ประกาศเจตนารมณ์ เข้าเป็ นแนวร่วมปฏิ บต ั ิ) 2S BLAND FER KASET MILL PSTC SPACK TRT VNG

ABICO BROCK FNS KBS MK PYLON SPPT TRU WIIK

AF BRR FVC KCAR MPG QH SR TRUE WIN

AIRA BSBM GEL KKC MTLS ROCK SUSCO TSC XO

AKP BTNC GLOBAL KSL NCH ROH TAKUNI TSI

ALUCON CCP GUNKUL KTECH NCL RP TEAM TTW

AMARIN CI IEC L&E NNCL RPC TF TVD

AMATA CSC IFS LALIN NPP S&J TIC TVO

AOT CSR ILINK LTX OCC SGP TIP TVT

APCO CSS INET M OCEAN SIAM TIPCO U

BEAUTY EFORL J MALEE PB SKR TMC UKEM

AQUA CTW HFT MDX PRIN SMM TH TWZ

ARIP DCON HTECH MIDA RAM SOLAR TKS UMS

AUCT DRACO IHL ML RICH SPG TNH UPA

BAT-3K DSGT ITD MPIC RS SPVI TNPC UPOIC

BIG DTCI JSP NC SANKO STA TPAC UTP

BJC E KDH NEP SAUCE STAR TPOLY UVAN

BOL EMC KTIS NWR SAWAD SVH TRC VARO

BH BKD ESTAR FE JUTHA K MBK MEGA PDG PRINC SMIT SORKON TPA TPP UWC VIBHA

Level 1: Committed (มีนโยบาย) AEONTS CGD GIFT MAJOR PL SF TC TTI WG

AFC CMR GLAND MATCH PPM SHANG TCCC TTL

AJ CPH GRAND MAX PRAKIT SIRI TCJ TTTM

AMC CSP GREEN M-CHAI PRECHA SMART TCOAT TWP

CBG ESSO KTP OHTL SAWANG SVOA TRUBB VI

CCET FOCUS LEE PICO SCN SWC TSE VIH

CCN FSMART LST PK SEAFCO TAPAC TTA VTE

Disclaimer การเปิดเผยผลการประเมินดัชนีชว3ี ดั ความคืบหน้าการป้องกันการมีส่วนเกีย$ วข้องกับการทุจริตคอร์รปั ชัน (Anti-Corruption Progress Indicators) ของ บริษทั จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทยซึง$ จัดทําโดยสถาบันไทยพัฒน์น3ี เป็นการดําเนินการตามนโยบายและตามแผนพัฒนาความยังยื $ น สําหรับบริษทั จดทะเบียนของสํานักงานคณะกรรมการกํากับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ โดยผลการประเมินดังกล่าวของสถาบันไทยพัฒน์ อาศัยข้อมูล ทีไ$ ด้รบั จากบริษทั จดทะเบียนตามทีบ$ ริษทั จดทะเบียนได้ระบุในแบบแสดงข้อมูลเพือ$ การประเมิน Anti-Corruption ซึง$ ได้อา้ งอิงข้อมูลมาจากแบบแสดง รายการข้อมูลประจําปี (แบบ 56-1) รายงานประจําปี (แบบ 56-2) หรือในเอกสารและหรือรายงานอื$นทีเ$ กีย$ วข้องของบริษทั จดทะเบียนนัน3 แล้วแต่กรณี ดังนัน3 ผลการประเมินดังกล่าวจึงเป็นการนําเสนอในมุมมองของสถาบันไทยพัฒน์ซง$ึ เป็นบุคคลภายนอก โดยมิได้เป็นการประเมินการปฏิบตั ขิ องบริษทั จด ทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย และมิได้ใช้ขอ้ มูลภายในเพือ$ การประเมิน เนื$องจากผลการประเมินดังกล่าวเป็นเพียงผลการประเมิน ณ วันที$ ปรากฏในผลการประเมินเท่านัน3 ดังนัน3 ผลการประเมินจึงอาจเปลีย$ นแปลงได้ภายหลังวันดังกล่าว หรือเมือ$ ข้อมูลทีเ$ กีย$ วข้องมีการเปลีย$ นแปลง ทัง3 นี3 บริษทั หลักทรัพย์ กรุงศรี จํากัด (มหาชน) มิได้ยนื ยัน ตรวจสอบ หรือรับรองความถูกต้องครบถ้วนของผลการประเมินดังกล่าวแต่อย่างใด

Reference Level 5: Extended – การแสดงให้เห็นถึงนโยบายทีค$ รอบคลุมถึงหุน้ ส่วนทางธุรกิจทีป$ รึกษาตัวกลาง หรือตัวแทนธุรกิจ ทีจ$ ะไม่มสี ว่ นเกีย$ วข้องกับคอร์รปั ชันทุกรูปแบบ Level 4: Certified – การแสดงให้เห็นถึงการนําไปปฎิบตั โิ ดยมีการสอบทานความครบถ้วนเพียงพอของการบวนการทัง3 หมดจากคณะกรรมการตรวจสอบหรือผูส้ อบบัญชี ที$ ก.ล.ต. ให้ความเห็นชอบ การได้รบั การรับรองเป็ นสมาชิกแนวร่วมปฏิบตั ิ (CAC) ของภาคเอกชนไทยในการต่อต้านการทุจริต หรือได้ผา่ นการตรวจสอบเพื$อให้ความ เชื$อมันอย่ $ างเป็ นอิสระจากหน่วยงานภายนอก Level 3: Established – การแสดงให้เห็นถึงระดับขอบเขตของนโยบายของบริษทั Level 3A: บริษทั มีการประกาศเจตนารมณ์เข้าร่วมโครงการ CAC หรือภาคี Level 3B: บริษทั มีคํามันและนโยบายของบริ $ ษทั แต่มไิ ด้ประกาศเจตนารมณ์เข้าร่วม โครงการ CAC หรือภาคี Level 2: Declared – การแสดงให้เห็นถึงความมุง่ มันโดยการประกาศเจตนารมณ์ $ เข้าร่วมปฏิบตั ิ (CAC) ของภาคเอกชนไทยในการต่อต้านการทุจริต Level 1: Committed – การแสดงให้เห็นถึงคํามันจากผู $ บ้ ริหารสูงสุดและขององค์กรโดยมติและนโยบายของคณะกรรมการในเรื$องการดําเนินธุรกิจทีจ$ ะไม่มสี ว่ นเกีย$ วข้อง กับคอร์รปั ชัน$

บริษัทหลักทรัพย์ กรุงศรี จำกัด (มหำชน)

สำนักงำนใหญ่ เลขที่ 898 อาคารเพลินจิตทาวเวอร์ ชั้น 3 ถนนเพลินจิต แขวงลุมพินี เขตปทุมวัน กรุงเทพฯ 10330 โทร. 0-2659-7000 โทรสาร 0-2658-5699 Internet Trading: 0-2659-7777

สำขำ

สำขำเอ็มโพเรียม 622 เอ็มโพเรียมทาวเวอร์ ชั้น 10 ถนนสุขมุ วิท 24 แขวงคลองตัน เขตคลองเตย กรุงเทพฯ 10110 โทร. 0-2695-4500 โทรสาร 0-2695-4599

สำขำนครปฐม 67/1 ถนนราชดาเนิน ตาบลพระปฐมเจดีย์ อาเภอเมือง จ.นครปฐม 73000 โทร. 0-3427-5500-7 โทรสาร 0-3421-8989

สำขำเซ็นทรัลบำงนำ 589/151 อาคารเซ็นทรัลซิตที้ าวเวอร์ 1 ออฟฟิศ ชั้น 27 ถนนบางนา-ตราด แขวง-เขต บางนา กรุงเทพฯ 10260 โทร. 0-2763-2000 โทรสาร 0-2399-1448

สำขำสุพรรณบุรี 249/171-172 หมู่ 5 ตาบลท่าระหัด อาเภอเมืองสุพรรณบุรี จ.สุพรรณบุรี 72000 โทร. 0-3550-1234 โทรสาร 0-3552-2449

สำขำพระรำม 2 111/917-919 ถนนพระราม 2 แขวงแสมดา เขตบางขุนเทียน กรุงเทพฯ 10150 โทร. 0-2895-9575 โทรสาร 0-2895-9557

สำขำนครรำชสีมำ 168 ถนนจอมพล ตาบลในเมือง อาเภอเมืองนครราชสีมา จ.นครราชสีมา 30000 โทร. 0-4425-1211-4 โทรสาร 0-4425-1215

สำขำถนนวิภำวดีรังสิต ที่ทาการ ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จากัด (มหาชน) สาขาถนนวิภาวดีรังสิต (ซันทาวเวอร์ส) 123 ถนนวิภาวดีรังสิต แขวงจอมพล เขตจตุจักร กรุงเทพฯ 10900 โทร. 0-2273-8388 โทรสาร 0-2273-8399

สำขำขอนแก่น ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จากัด (มหาชน) สาขาขอนแก่น 114 ถนนศรีจันทร์ ตาบลในเมือง อาเภอเมือง จ.ขอนแก่น 40000 โทร. 0-4322-6120 โทรสาร 0-4322-6180

สำขำชลบุรี 64/17 ถนนสุขมุ วิท ตาบลบางปลาสร้อย อาเภอเมือง จ.ชลบุรี 20000 โทร. 0-3879-0430 โทรสาร 0-3879-0425 สำขำหำดใหญ่ 90-92-94 ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จากัด (มหาชน) ถนนนิพทั ธ์อุทิศ 1 ตาบล หาดใหญ่ อาเภอหาดใหญ่ จังหวัดสงขลา 90110 โทร. 074- 221-229 โทรสาร 074-221-411

สำขำเชียงใหม่ ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จากัด (มหาชน) สาขาประตูช้างเผือก 70 ถนนช้างเผือก ตาบลศรีภูมิ อาเภอเมือง จ.เชียงใหม่ 50200 โทร. 0-5321-9234-6 โทรสาร 0-5321-9247 สำขำเชียงรำย ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จากัด (มหาชน) สาขาเชียงราย 231-232 ถนนธนาลัย ตาบลเวียง อาเภอเมือง จ.เชียงราย 57000 โทร. 0-5371-6489 โทรสาร 0-5371-6490 สำขำพิษณุโลก ธนาคารกรุงศรีอยุธยา จากัด (มหาชน) สาขาพิษณุโลก 275/1 ถนนพิชัยสงคราม ตาบลในเมือง อาเภอเมือง จ.พิษณุโลก 65000 โทร. 0-5530-3360 โทรสาร 0-5530-2580

Analyst Team

Sector Coverage

Central line

E-mail

ณภัทร จันทรเสรีกุล, Head of Research กิตติสร พฤติภทั ร, CFA, FRM เจษฎา เตชะหัสดิน, CFA สุนทร ทองทิพย์ วรพงศ์ ตันติวฒ ุ ิพงศ์ กรัณย์ อินทร์ชัย ธีระพล อุดมเวศย์ กิตติ พิทักษ์ธรี ะบัณฑิต, Assistant Analyst อาทิตย์ จันทร์สว่าง นลินี ประมาณ, Assistant Analyst

Energy, Petrochemical, Strategy

662-659-7000 ext. 5000

[email protected]

Construction Property, ICT,Materials Contractor Banking, Consumer Finance, Insurance

662-659-7000 ext. 5019

[email protected]

662-659-7000 ext. 5004

[email protected]

Food, Transportation, Strategy Electronic, Automotive, Commerce

662-659-7000 ext. 5009

[email protected]

662-659-7000 ext. 5016

[email protected]

Renewable Energy

662-659-7000 ext. 5010

[email protected]

Healthcare, Tourism

662-659-7000 ext. 5012

[email protected]

Mid - Small cap, MAI

662-659-7000 ext. 5005

[email protected]

Mid - Small cap, MAI Fax 662-658-5643

คำแนะนำในกำรลงทุน ซื้อ - หุ้นที่คาดหวังอัตราผลตอบแทนรวมจากการลงทุนเกินกว่า 10% ภายในระยะเวลา 1 ปีข้างหน้าสาหรับหุ้นขนาดเล็ก, เกินกว่า 5% สาหรับหุ้นขนาดใหญ่ ถือ - หุ้นที่คาดหวังอัตราผลตอบแทนรวมจากการลงทุนระหว่าง -10% ถึง 10% ภายในระยะเวลา 1 ปีข้างหน้าสาหรับหุ้นขนาดเล็ก, ระหว่าง -5% ถึง 5% สาหรับหุ้นขนาดใหญ่ ขำย - หุ้นที่คาดหวังอัตราผลตอบแทนรวมจากการลงทุนน้อยกว่า 10% ภายในระยะเวลา 1 ปีข้างหน้าสาหรับหุ้นขนาดเล็ก, เกินกว่า 5% สาหรับหุ้นขนาดใหญ่

www.krungsrisecurities.com

Company Update - Settrade

Jul 21, 2017 - ยังอยู่ในช่วงการงดจับปลา และงดใช้FAD. Root (Domestic price) (Bt/ton). 1,650. (2.9). 1,746. 2.9. (16.5). 1,723. (1.3). -TWPC. Export Starch (US$/ton).

2MB Sizes 2 Downloads 301 Views

Recommend Documents

Company Update - Settrade
Sep 5, 2017 - Commodities Update. Krungsri Securities Research. 3. 5 กันยายน 2560. Agricultural Products. Broiler (Bt/kg). Vannamei shrimp 50 pieces/kg (Bt/kg). 30. 32. 34. 36. 38. 40. 42. 44. 46. 48. Jan 1. 4. Apr 14. Jul 14. Oct 14. J

Company Update - Settrade
Apr 26, 2017 - 1.0. Naphat CHANTARASEREKUL. 662 - 659 7000 ext 5000 [email protected]. Key Data. 12-mth high/low (Bt).

Company Update - Settrade
Aug 29, 2017 - 3. 29 สิงหาคม 2560. Agricultural Products. Broiler (Bt/kg). Vannamei shrimp 50 pieces/kg (Bt/kg). 30. 32. 34. 36. 38. 40. 42. 44. 46. 48. Jan 1. 4.

Company Update - Settrade
Aug 7, 2017 - Disclaimer: เอกสาร/รายงานฉบับนี้จัดท าขึ้นบนพื้นฐานข ้อมูลที่เปิดเผยต่อสาธารณชน ซึ่งพิจารà

Company Update - Settrade
Jul 7, 2017 - Disclaimer: เอกสาร/รายงานฉบับนี้จัดท าขึ้นบนพื้นฐานข ้อมูลที่เปิดเผยต่อสาธารณชน ซึ่งพิจารà

Company Update
Aug 19, 2016 - Company Update | TKN. Krungsri Securities ... Income tax on company & subsidiaries. (56). (98). (175) ..... SOLAR SORKON. SPA. SPC. SPCG.

Company Update
Company Update. 29 Sep 2016. 1. Please see .... 59.1%. 27.5%. 24.2%. Source: Company data, AWS Research ..... SOLAR SORKON SPA. SPC. SPCG. SPPT.

Company Update
Jul 26, 2016 - KCE TB. KCE ELECTRONICS PUB CO LTD. 1,534 17.4 14.4 5.2 4.2 ... HANA TB HANA MICROELECTRONICS PCL ..... Mid - Small cap, MAI.

Company Update
Apr 1, 2016 - SCI ELECTRIC. (SCI TB). Share Price: Bt9.3. Target Price: Bt12.0 (+29%). รอรับงานใหญ่. ▫ เตรียมเซ็นสัญญาโครงการ EPC ขนาดใหญ่3 ฉบับ (มูลà

Company Update
Apr 20, 2017 - Source: Company data, Krungsri Securities. KTB: Gross .... 11.9. Source: Company data, Bloomberg, Krungsri Securities ..... Renewable Energy.

Company Update
Apr 29, 2016 - YoY ของโรงแรมไทย โดยเฉพาะอย่างยิ่งที่ภูเก็ต สมุย และเชียงใหม่ ii) .... Source: Bloomberg, Krungsri Securities ..... Renewable E

Company Update
Company Update. 30 Sep 2016. 1. Please see ..... Governance Report of Thai Listed Companies. As a result, the survey ... SOLAR SORKON SPA. SPC. SPCG.

Company Update
Aug 4, 2017 - Food, Transportation, Strategy. 662-659-7000 ext. 5009 [email protected]. วรพงศ์ ตันติวุฒิพงศ์. Electronic, Automotive ...

Company Update
Jun 28, 2016 - Source: Company data, Krungsri Securities. P/E Band .... Income tax on company & subsidiaries. (7,562) ..... SOLAR SORKON. SPA. SPC.

Company Update
Aug 11, 2016 - Source: Company data, Bloomberg, Krungsri Securities ... Income tax on company & subsidiaries. (2,270). (3,066) .... SOLAR SORKON. SPA.

Company Update
Jun 3, 2016 - 8.1. Source: Company data, Bloomberg, Krungsri Securities ... Income tax on company & subsidiaries. (50) ..... Internet Trading: 0-2659-7777.

Company Update
Aug 15, 2016 - Source: Bloomberg, Company data, Krungsri Securities. Source: Bloomberg, Company .... SOLAR SORKON. SPA. SPC. SPCG. SPPT. SPVI.

Company Update
Jul 29, 2016 - License, No. 17923. Tel: 02 680 5041 .... Corporate Governance Report of Thai Listed Companies (CGR). CG Rating by the Thai .... to the policy of the Office of the Securities and Exchange Commission. The survey of the IOD ...

Company Update
Apr 1, 2016 - SCI ดาเนินธุรกิจหลักสามประเภทได้แก่(i) ผลิตและจาหน่าย electrical switch boards. และ transmission .... Sources: Company data, Krungsri Securi

Commodities Update - Settrade
Jul 27, 2018 - %Ch YoY. 864.1 YTD. 945.9. Source: Bloomberg, Ministry of Agricultural Economics ...... Electronic, Automotive, Commerce. 662-659-7000 ext.

Commodities Update - Settrade
Apr 10, 2018 - Impact. Crude market: Continuing record high in US output. The Dubai crude price slid 1% WoW to US$65.3/bbl last Friday due to a recovery in the. US oil rig count by 11 WoW to 808. US crude production also increased 30KBD WoW to. 10.46

Company Update - p2.isanook.com
Apr 28, 2017 - น่าจะมาจาก RPK ที่เพิ่มขึ้น 10% โดยที่ cabin factor อยู่ที่ 89% (+1 ppt yoy, +7 ppt qoq) ในขณะที่ passenger .... SET Index. YTD 1Mth 3Mth 12Mth.

Company Update - SETTRADE.COM
Jun 9, 2017 - Commodities Update. Krungsri Securities Research. 2. 13 มิถุนายน 2560. Close. %Ch. Avg. %Ch. %Ch. Avg. %Ch. Related stock. Comment.

Company Update - SETTRADE.COM
May 19, 2017 - Root (Domestic price) (Bt/ton). 1,750. 1.2 1,746 2.9 ..... Tapioca root (domestic price) (monthly basis). Tapioca Starch ..... Renewable Energy.